刘亚莉，湖北省荆门人，管理学（会计学）博士，中国注册会计师。现为北京科技大学副教授，硕士生导师。英国South Bank大学和澳大利亚Latrobe大学访问学者。主持国家社科基金、中央高校基本科研业务费专项资金项目2项，主持企业商业规划、财务筹划和内部控制课题多项。出版教材、译著3部。在各级专业期刊发表学术论文50余篇。长期担任MBA和EMBA的会计学、财务报告分析等课程的主讲，定期为大型国有企业集团管理干部及政府部门人员进行财务管理及财务报告分析等课程的培训。

 第一 章

总经理一定要懂财务

“资本通过运动实现增值”。企业通过对内投资和对外投资将筹集到的资金进行运作以获取利润。财务管理就是对融资、投资和利润分配的决策过程，会计是对这一过程的描述与反映。总经理如果对资金运动的各环节能全面了解和掌控，财务管理就水到渠成了。

一、你了解企业的资金运动吗

36岁的秦奋在技术岗位上工作了近10年，开始有了自己的想法：当我回首往事的时候，不能因虚度年华而悔恨，也不能因碌碌无为而羞愧。我要通过自己的努力艰苦创业。在这种思想激励下，秦奋和从事市场营销的老同学决定合伙成立自己的公司。经过两年的努力，公司经营逐步走上正轨，但秦奋在财务管理方面却总是不得要领。

2009年秦奋和两位同事一起成立了武汉超纯水处理公司，十多年来公司业务发展顺利，市场日趋稳定，年销售额保持在4000万元左右。后来，在国家大力提倡环保建设和水循环使用政策引导下，公司承接的业务更多了。扩大规模看来是势在必行了。但多个项目同时进行，秦奋感觉资金吃紧。怎样才能筹集到扩建所需要的资金呢？是租赁厂房还是自建厂房呢？是购买国外进口新设备，还是购置质量较好的旧设备或国产设备呢？公司未来想走创业板上市的道路，怎样做比较合适呢？这些问题困扰着秦总，让他有些犹豫不决。

秦奋碰到的问题本质上都是财务管理的问题，财务管理的实质就是对企业的资金运动进行管理。下面让我们从帮助他们分析企业的资金运动过程开始着手进行系统的分析。图1-1形象地说明了企业资金运动过程。

1.筹集资金是企业运作的前提

图1-1企业资金运动图

企业成立时需要一定的注册资本，初具规模准备扩张的企业也需要资金，因此筹集货币资金是企业资金运作的起点。企业的融资渠道主要有两种：

（1）业主投入

业主投入是企业筹集资金的主要来源。具体到各种企业包括：合伙人投入资金是企业资金的主要来源渠道之一，通常称之为“资本”。股份有限公司股东投入的资金及增资扩股收到的资金称为“股本”。投资者投入的资金一般不得随意抽回，这是企业运作的重要保障。企业也可以将保留在企业的利润转增资本，实现资本扩张。

（2）向债权人借入

从银行等金融机构或其他单位借入资金是企业筹集资金的另一渠道，通常称为“负债”。按借款类型和期限可以分为“长期借款”“短期借款”“其他应付款”等。借款通常需要按时归还本

金及利息。借款利息可以在税前扣除，因此具有“税收挡板”的

作用，但借款过多会增加企业的偿债压力，在资金周转不畅时会

给企业带来财务风险。

在融资过程中，总经理需要确定公司的融资规模，选择不同

的融资方式及融资比例，恰当的融资决策应使财务杠杆及财务风

险控制在合适的程度上。

2. 投资是企业盈利的途径

马克思曾经说过：“资本通过运动实现增值。资本如果不运动，

即使经过了100 年也不会增值。”因此企业资本运作的核心就是

通过有效的投资获利。企业的投资分为两类：

（1）对内投资

资金在企业内部运动的过程称为对内投资，也就是生产经营

活动。以制造业企业为例，对内投资的环节及总经理的财务管理

活动主要包括：

◇ 购买设备、运输工具、厂房等，这些统称为固定资产。

总经理需要对是否购置固定资产以及购置怎样的固定资产进行

决策。

◇ 聘请从事生产、经营、销售和管理的员工。总经理需要在

成本和效益之间确定合适的薪酬政策，以保证既能有效地激励员

工又可以避免人工成本过高。

◇ 购买原材料等存货及材料保管。存货是非常容易出问题的

资产，总经理必须重点关注存货管理。

◇ 领用原材料，生产产品。准确地核算成本是确定产品销售

价格的依据，因此总经理需要对生产过程进行管理，加强成本核算和控制。

◇ 销售产品，收回货币资金。总经理需要确定合适的信用销售政策，以便加强对应收账款的管理。

整个对内投资过程，通过销售使企业收回的货币资金大于初始投入的货币资金，企业实现盈利，规模扩大。如果销售收回的货币资金小于初始投入的货币资金，那么企业就亏损了，规模会逐渐萎缩直至退出市场。

对于商品流通企业而言，由于不涉及生产加工，其内部投资的活动更为简单一些，除此之外，其资金运动过程与制造业企业基本相似。

（2）对外投资

企业如果资金充裕，可以购买股票、债券等进行投资，由于这些投资行为在企业外部进行，所以称为对外投资。购买的准备出售的股票形成“交易性金融资产”，购买的债券称为“持有至到期投资”，企业通过金融资产的投资获利是企业盈利的另一种方式。基于影响或控制目的对某企业进行的股权投资称为“长期股权投资”，可使企业获得稳定的红利回报。

总经理需要对对外投资的规模和期限进行决策，以最大限度地提高资金利用效率，同时避免对用于生产经营活动的资金产生影响。

3.利润分配为企业扩大规模提供资金

企业盈利后需要进行利润分配。通过利润分配，分配给投资者的利润（通常称为“股利”或“红利”）退出企业，未分配完的利润保留在企业内部，称为“保留盈余”，也成为企业发展和扩大规模的重要资金来源，参与下一轮的资金运动。总经理需要进行利润分配的决策，一方面使投资者的回报保持在适度的水平上，稳定投资者信心；另一方面为企业扩大规模实现可持续发展提供必要的内部资金来源。

第一篇 总经理必备的财务常识

第一章 总经理一定要懂财务 / 

一、你了解企业的资金运动吗 / 

二、管好财务，企业的血液才会畅通 / 

三、任何时候都不能没有财务目标 / 

四、控制成本才能打败对手 / 

五、总经理需要具备的财务理念和技能 / 

第二章 总经理必懂的财务报告常识 / 

一、财务报告：企业“无声的语言” / 

二、资产负债表：企业的“底子” / 

三、利润表：企业的“面子” / 

四、现金流量表：企业的“日子” / 

五、财务报表附注：看看企业的会计政策 / 

六、阅读报表三步走 / 

第三章 总经理必修的财务分析方法 / 

一、财务分析：绝不把总经理绕糊涂 / 

二、从变现能力看财务风险 / 

三、从负债规模看资本结构 / 

四、从利润的“含金量”看赢利能力 / 

五、从营运能力看资产管理水平 / 

六、财务指标的综合运用 / 

七、上市公司常用财务分析指标 / 

第二篇 总经理企业财务控制实务

第四章 企业现金管理技巧 / 

一、现金：“地主家要有余粮” / 

二、“口袋”里该有多少现金 / 

三、做好未来的现金流预测 / 

四、现金还在“口袋”里吗 / 

五、加强银行存款的管理 / 

第五章 企业应收账款管理 / 

一、应收账款：收回来了才是资产 / 

二、应收账款管理之一：是否该延长信用期 / 

三、应收账款管理之二：是否对所有客户赊销 / 

四、应收账款管理之三：定期核对往来账 / 

五、追讨债权也不易，谨防坏账 / 

六、催账的五大技巧 / 

七、其他应收款中的秘密 / 

第六章 企业存货管理 / 

一、存货：卖出去了才能赢利 / 

二、合理存货量的确定 / 

三、存货发生贬值了吗 / 

四、存货还在仓库里吗 / 

五、巧妙判断存货舞弊 / 

第七章 企业成本控制 / 

一、成本、费用、支出：涵义各不相同 / 

二、了解成本的计算步骤 / 

三、控制料、工、费，成本才能降下来 / 

四、管理费用“吃掉”公司不少利润 / 

五、给营销费用“减减肥” / 

第八章 企业薪酬管理 / 

一、薪酬管理的目标 / 

二、降低人工费用，不能忘记最低工资标准 / 

三、巧妙进行薪酬设计 / 

四、弹性福利提升员工福利效果 / 

五、不要忘记股权激励 / 

六、薪酬发放小窍门 / 

第九章 企业融资策略 / 

一、融资管理：了解企业的资金需求 / 

二、融资起点：资金需求量预测 / 

三、传统的融资渠道和方式 / 

四、风投资本：值得中小企业关注的融资渠道 / 

五、打好政策仗：寻求政策性融资 / 

六、重视资本成本，优化资本结构 / 

第十章 企业投资决策 / 

一、案例分析：比亚迪“帝国建造” / 

二、对外投资：福兮？祸兮？ / 

三、企业投资的类型和目标 / 

四、投资决策的重要理念：关注风险与现金流 / 

五、项目投资决策的方法 / 

第十一章 企业避税方略 / 

一、纳税筹划：合理避税就是创造利润 / 

二、企业该交哪些税 / 

三、你了解税收优惠政策吗 / 

四、企业避税方略 / 

第三篇 总经理必修的内部控制与财务管理常识

第十二章 企业内部控制 / 

一、案例分析：某超市成功的内部控制  / 

二、内部控制：现代企业公司治理的核心 / 

三、员工舞弊与内部控制 / 

四、内部控制五要素 / 

第十三章 财务细节管理 / 

一、建好管好公司账，企业麻烦少 / 

二、不要小看了原始凭证 / 

三、做好对账和结账工作 / 

四、会计账簿该保管多久呢 / 

五、中小股东有权查阅账簿吗 / 

六、运用信息化进行财务管理 / 

第十四章 财务人员管理 / 

一、财务部门发挥其职能了吗 / 

二、合理设置财务岗位 / 

三、健全财务制度 / 

四、财务人员的管理、考核与激励 /